Nieuw wetsvoorstel: fiscale stimulering van startups en scale ups

Het wetsvoorstel “Wet fiscale stimulering startups en scale‑ups” is recent ter internetconsultatie gepubliceerd. Met dit voorstel wil het kabinet Nederland aantrekkelijker maken voor innovatieve ondernemingen door de fiscale behandeling van medewerkersparticipatie en investeringen in startups en scale‑ups ingrijpend te wijzigen. In dit artikel lichten wij de belangrijkste wijzigingen toe, met focus op de gevolgen voor de loonbelasting.

Nieuwe fiscale optieregeling voor startups en scale‑ups

Een belangrijk onderdeel van het wetsvoorstel is de introductie van een nieuwe optieregeling in de Wet op de loonbelasting. Deze regeling is specifiek bedoeld voor werknemers van kwalificerende startups en scale‑ups. De belangrijkste voordelen zijn:

• Er is sprake van een grondslagversmalling, want slechts 65% van het behaalde voordeel uit aandelenopties wordt belast als loon. Daarmee ontstaat een effectief belastingtarief dat lager ligt dan de huidige heffing onder box 1 met een tarief oplopend tot 49,5%.
• Belastingheffing vindt plaats op het moment waarop de aandelen daadwerkelijk worden verkocht. Dit voorkomt liquiditeitsproblemen bij werknemers en sluit beter aan bij de internationale praktijk.

Wat als een onderneming “uit de startupfase groeit”?

Indien een onderneming haar status van startup of scale‑up verliest (daarbij kan gedacht worden aan onder andere een beursgang of het verlopen van de beschikking), wordt de regeling naar tijdsgelang toegepast. Het fiscale voordeel blijft behouden voor de periode waarin de onderneming kwalificeerde als startup of scale‑up, terwijl voor de resterende periode wordt teruggevallen op het reguliere regime. Let er daarbij wel op dat in dat geval het heffingsmoment weer verschuift naar het moment van verhandelbaarheid of, indien daarvoor is gekozen, het moment van uitoefening van de opties. Dit geldt momenteel ook onder het normale aandelenoptieregime in de loonbelasting.

Wanneer kwalificeert een onderneming als startup of scale‑up?

De kwalificatie wordt getoetst door de Rijksdienst voor Ondernemend Nederland (RVO), die hiervoor beschikkingen afgeeft. Belangrijke criteria zijn onder meer:

• Het moet gaan om een onderneming met een schaalbaar en herhaalbaar verdienmodel, gericht op snelle groei vanuit innovatie;
• De onderneming is niet beursgenoteerd;
• De onderneming is niet voor meer dan 25% (direct of indirect) in handen van een beursgenoteerde entiteit.

Samenhang met box 3

Gelijktijdig met de nieuwe loonbelastingregeling introduceert de wetgever een vermogenswinstregime in box 3 voor aandelen in startups en scale‑ups. Dit betekent dat waardestijgingen in beginsel pas worden belast bij realisatie, wat beter aansluit bij de vaak illiquide aard van dit type aandelen.

Heeft u vragen over de impact van dit wetsvoorstel op uw onderneming of medewerkersparticipatieregeling? Neem dan gerust contact op met één van onze specialisten bij Svalner Atlas: Frederik Mulder, Peter Karman en Maarten de Vries.